Wenn du fehlst, soll wenigstens das Geld da sein.

Die Risikolebensversicherung ist die einfachste Versicherung, die es gibt: Stirbt die versicherte Person während der Vertragslaufzeit, erhält die bezugsberechtigte Person die vereinbarte Summe, steuerfrei in der Einkommensteuer, als Einmalzahlung, ohne Prüfung der Todesursache (Ausnahme: Suizid in den ersten drei Jahren). Es gibt keinen Sparanteil: Überlebst du die Laufzeit, bekommst du nichts zurück. Genau deshalb ist sie so günstig, du zahlst nur für das reine Risiko.

Sie brauchst du immer dann, wenn andere Menschen von deinem Einkommen abhängen. Das sind vor allem Familien mit Kindern, bei denen der Wegfall eines Einkommens nicht durch die gesetzliche Witwen- und Waisenrente aufgefangen wird. Die große Witwenrente beträgt maximal 55 % der Rente, die der Verstorbene erhalten hätte, bei einem 35-Jährigen mit wenigen Beitragsjahren oft nur 600–900 Euro, und davon wird eigenes Einkommen angerechnet. Zweiter typischer Fall ist der Immobilienkredit: Stirbt ein Partner, muss der andere die Rate allein tragen oder das Haus verkaufen, oft im ungünstigsten Moment.

Unterschätzt wird der Bedarf bei unverheirateten Paaren: Sie haben keinerlei Anspruch auf Witwenrente und nur 20.000 Euro Erbschaftsteuer-Freibetrag. Auch Geschäftspartner (etwa in einer GbR oder GmbH) sichern sich häufig gegenseitig ab, damit beim Tod eines Gesellschafters die Erben ausgezahlt oder Kredite bedient werden können. Verzichtbar ist die RLV für Singles ohne Unterhaltspflichten und ohne Schulden, und für Paare, bei denen beide gut verdienen und kein Kredit läuft.

Die häufigste Fehlentscheidung ist eine zu niedrige Summe, weil 100.000 Euro nach viel klingen. Tatsächlich ersetzen 100.000 Euro bei einem Haushalt mit 3.500 Euro monatlichem Bedarf gerade einmal zweieinhalb Jahre Einkommen. Rechne deshalb vom Bedarf her, nicht von einer runden Zahl. Drei Komponenten zählen: Einkommensersatz, Schulden und Kinder.

Beim Einkommensersatz gelten drei bis fünf Bruttojahresgehälter als Orientierung, drei, wenn der Partner selbst ein solides Einkommen hat, fünf, wenn du Alleinverdiener bist oder der Partner wegen Kinderbetreuung nur eingeschränkt arbeiten kann. Dazu kommt die Restschuld aller Kredite, vor allem der Immobilienfinanzierung: Sie sollte vollständig abgedeckt sein, damit die Familie im Haus bleiben kann. Für jedes Kind rechnest du bis zum 18. Geburtstag mit ca. 12.000 Euro pro Jahr Lebenshaltung (angelehnt an die Konsumausgaben für Kinder laut Statistischem Bundesamt) plus ca. 30.000 Euro für Ausbildung oder Studium. Vom Ergebnis ziehst du vorhandenes liquides Vermögen ab. Tagesgeld, Depot, bereits bestehende Todesfallleistungen aus anderen Verträgen. Nicht abziehen solltest du das selbstgenutzte Haus.

Der RLV-Bedarfsrechner setzt genau diese Logik um. Ein Beispiel: Familie mit zwei Kindern (3 und 6 Jahre), ein Partner verdient 60.000 Euro brutto, der andere arbeitet Teilzeit, Restschuld 250.000 Euro, 30.000 Euro auf dem Tagesgeld. Einkommensersatz 3 × 60.000 = 180.000 Euro, Kinder (15 + 12 Jahre) × 12.000 + 2 × 30.000 = 384.000 Euro, plus 250.000 Euro Restschuld, minus 30.000 Euro Vermögen = ca. 780.000 Euro. Das klingt hoch, kostet den 35-jährigen Nichtraucher aber immer noch nur ca. 40–55 Euro im Monat.

Die RLV ist zeitlich befristet, und die Laufzeit solltest du am tatsächlichen Bedarf ausrichten. Bei Kindern ist der Richtwert das Alter, in dem das jüngste Kind finanziell unabhängig ist, realistisch nach Ausbildung oder Studium mit ca. 25 Jahren. Bei einem Immobilienkredit die Zeit bis zur vollständigen Tilgung, nicht nur bis zum Ende der ersten Zinsbindung: Wer 2026 mit 2,5 % Tilgung finanziert, braucht etwa 28–30 Jahre bis zur Schuldenfreiheit.

Ein zu kurzer Vertrag ist tückisch: Läuft die RLV mit 50 aus und du willst sie verlängern, zahlst du den Beitrag für einen 50-Jährigen, mit allen Vorerkrankungen, die bis dahin dazugekommen sind. Oft ist ein Neuabschluss dann gar nicht mehr möglich. Umgekehrt ist eine zu lange Laufzeit teuer, weil das Sterberisiko ab 55 deutlich steigt und die Jahre mit hohem Risiko den Durchschnittsbeitrag nach oben ziehen. Faustregel: Lieber fünf Jahre länger als zu kurz, aber selten über 67 hinaus.

Verträge mit Verlängerungsoption erlauben eine Anpassung ohne neue Gesundheitsprüfung, etwa wenn ein weiteres Kind kommt oder die Baufinanzierung länger läuft als geplant. Diese Option kostet in der Regel nichts und sollte in jedem Vertrag stehen. Ebenso wichtig ist die Möglichkeit, die Summe später zu reduzieren: Ist der Kredit getilgt und das erste Kind aus dem Haus, kannst du den Beitrag senken, statt zu kündigen.

Bei der konstanten Versicherungssumme bleibt die Leistung über die gesamte Laufzeit gleich, der Klassiker für die Familienabsicherung, weil der Bedarf durch Inflation und wachsende Kinder nicht sinkt. Bei der fallenden Summe nimmt die Leistung jedes Jahr ab, entweder linear oder annuitätisch, also passend zum Tilgungsverlauf eines Darlehens. Sie ist ca. 30–50 % günstiger und sinnvoll, wenn die RLV ausschließlich die Baufinanzierung absichern soll. Achtung: Die fallende Summe muss zur tatsächlichen Restschuld passen, wer Sondertilgungen aussetzt oder nur 1,5 % tilgt, hat irgendwann weniger Schutz als Schulden.

Bei Paaren gibt es zwei Konstruktionen. Die verbundene Risikolebensversicherung (ein Vertrag auf zwei Leben) zahlt einmal, wenn der erste Partner stirbt, danach ist der Vertrag beendet und der Überlebende steht ohne Schutz da. Sie ist etwas günstiger als zwei Einzelverträge. Zwei Einzelverträge zahlen dagegen bei jedem Todesfall einzeln; sterben beide, erhalten die Kinder die doppelte Summe. Für Familien mit Kindern sind zwei Einzelverträge meist die bessere Wahl.

Für unverheiratete Paare ist die Konstruktion entscheidend: Schließt Anna eine RLV auf ihr eigenes Leben ab und setzt Ben als Bezugsberechtigten ein, erbt Ben die Summe, mit nur 20.000 Euro Freibetrag und bis zu 30 % Erbschaftsteuer. Bei 300.000 Euro wären das rund 84.000 Euro Steuer. Die Lösung heißt Über-Kreuz-Versicherung: Ben ist Versicherungsnehmer und Beitragszahler des Vertrags auf Annas Leben (und umgekehrt). Stirbt Anna, erhält Ben die Leistung aus seinem eigenen Vertrag, das ist kein Erbe und daher komplett erbschaftsteuerfrei. Wichtig: Jeder zahlt die Beiträge seines Vertrags vom eigenen Konto. Für Ehepaare ist das wegen des Freibetrags von 500.000 Euro meist unnötig, bei hohen Summen aber ebenfalls einen Blick wert.

Der Beitrag hängt von fünf Faktoren ab: Eintrittsalter, Laufzeit, Versicherungssumme, Raucherstatus und Gesundheitszustand. Der Raucherstatus ist der größte Preistreiber: Raucher zahlen in der Regel das 2- bis 2,5-Fache. Als Nichtraucher giltst du, wenn du seit mindestens 12 Monaten (bei manchen Versicherern 24 Monaten) keinerlei Nikotin konsumiert hast, das schließt E-Zigaretten, Nikotinpflaster und Gelegenheitsrauchen auf Partys ein. Wer nach Vertragsabschluss mit dem Rauchen anfängt, ist zur Meldung verpflichtet; wer aufhört, kann nach 12 Monaten eine Neueinstufung beantragen.

Die Gesundheitsfragen sind bei der RLV weniger umfangreich als bei der Berufsunfähigkeitsversicherung, aber ebenso ernst zu nehmen: Nach § 19 VVG kann der Versicherer bei falschen Angaben vom Vertrag zurücktreten, und zwar genau dann, wenn deine Familie das Geld braucht. Gefragt wird typischerweise nach Krankenhausaufenthalten, chronischen Erkrankungen, Krebs, Herz-Kreislauf-Erkrankungen, psychischen Behandlungen, BMI und riskanten Hobbys (Tauchen, Klettern, Motorsport). Ab Summen von ca. 300.000–500.000 Euro verlangen viele Versicherer eine ärztliche Untersuchung. Bei Vorerkrankungen hilft eine anonyme Risikovoranfrage, um Zuschläge zu vergleichen, ohne dass eine Ablehnung aktenkundig wird.

Die Nachversicherungsgarantie erlaubt dir, die Summe bei bestimmten Ereignissen. Heirat, Geburt, Immobilienkauf, Gehaltssprung, Selbstständigkeit, ohne erneute Gesundheitsprüfung zu erhöhen, meist um 25–50 % oder bis zu einem festen Betrag. Das ist besonders wertvoll, wenn du jung und gesund abschließt und der Bedarf später wächst. Prüfe, ob die Option zeitlich befristet ist (häufig bis Alter 45 oder 50) und ob sie auch ereignisunabhängig in den ersten Jahren gilt.

Die Kapitallebensversicherung kombiniert Todesfallschutz mit einem Sparvertrag: Du zahlst 30 Jahre ein, bekommst am Ende eine Ablaufleistung, oder im Todesfall die Versicherungssumme. Das klingt praktisch, ist aber fast immer die schlechtere Lösung. Die Kosten liegen bei 1,5–3 % des Vermögens pro Jahr, die Garantieverzinsung bei 1 % (Höchstrechnungszins seit 2025), und die Todesfallsumme ist meist viel zu niedrig für den tatsächlichen Bedarf. Die Faustregel lautet deshalb: Versichern und Sparen trennen, eine reine RLV für den Schutz und ein ETF-Sparplan oder eine kostengünstige Nettopolice für den Vermögensaufbau. Das Gleiche gilt für die Kopplung mit einer BU: Fällt der Sparvertrag weg, fällt oft der Schutz mit.

Das Bezugsrecht legt fest, wer die Leistung bekommt. Setze immer eine konkrete Person namentlich ein (nicht nur „die gesetzlichen Erben“), dann zahlt der Versicherer direkt an diese Person, binnen weniger Wochen und am Nachlass vorbei. Ohne Bezugsrecht fällt die Summe in den Nachlass, der Erbschein dauert Monate, und bei Erbstreitigkeiten oder einem überschuldeten Nachlass ist das Geld weg. Ein widerrufliches Bezugsrecht kannst du jederzeit ändern (wichtig nach Trennung!), ein unwiderrufliches nur mit Zustimmung des Begünstigten, letzteres verlangen manchmal Banken bei abgetretenen Policen. Prüfe das Bezugsrecht nach jedem Lebensereignis: Heirat, Scheidung, Geburt.

Erbschaftsteuer fällt auf die Todesfallleistung an, wenn Versicherungsnehmer und versicherte Person identisch sind und ein Dritter bezugsberechtigt ist. Ehegatten haben 500.000 Euro Freibetrag, Kinder 400.000 Euro pro Elternteil, in den meisten Fällen bleibt die RLV also steuerfrei. Unverheiratete Partner haben nur 20.000 Euro Freibetrag und zahlen in Steuerklasse III 30 % auf alles darüber. Für sie ist die Über-Kreuz-Konstruktion aus dem Abschnitt Tarifformen Pflicht. Auch bei großen Summen für Kinder (mehrere Kinder, hohe Summe pro Kind) kann sich die Verteilung des Bezugsrechts auf mehrere Personen lohnen, um Freibeträge mehrfach zu nutzen.